«مونتي دي باشي» يطلق صفقة ضخمة للاستحواذ على مصرفين إيطاليين بـ34 مليار يورو
دخل القطاع المصرفي الإيطالي مرحلة جديدة من عمليات إعادة تشكيل المشهد التنافسي، بعدما كشف بنك «مونتي دي باشي دي سيينا» عن خطة استحواذ واسعة تستهدف مصرفين محليين، في صفقة تصل قيمتها الإجمالية إلى نحو 34 مليار يورو، بما يعادل قرابة 40 مليار دولار.
وأعلن البنك الإيطالي، الذي يعود تاريخ تأسيسه إلى قرون ويُعد من أقدم المؤسسات المصرفية في العالم، عن تقديم عرضين منفصلين لتبادل الأسهم، الأول للاستحواذ على «بانكو بي بي إم» بقيمة تقدر بنحو 25.3 مليار يورو، والثاني لشراء «بانكا جينيرالي» مقابل نحو 8.7 مليار يورو، وفق تقييمات تستند إلى أسعار الإغلاق المسجلة قبل يومين من الإعلان.
وتعكس هذه الخطوة توجه «مونتي دي باشي» نحو توسيع نطاق أعماله وتعزيز موقعه داخل السوق المصرفية الإيطالية، من خلال الجمع بين عمليات مصرفية واسعة وقاعدة أكبر من العملاء والأصول، في وقت يشهد فيه القطاع موجة متسارعة من عمليات الاندماج والاستحواذ.
وبموجب هيكل الصفقتين، سيحصل مساهمو «بانكو بي بي إم» على 1.567 سهم من أسهم «مونتي دي باشي» مقابل كل سهم يمتلكونه، بينما يتضمن العرض الموجه إلى مساهمي «بانكا جينيرالي» منح 6.958 سهم من أسهم البنك المستحوذ عن كل سهم.
وفي خطوة تهدف إلى تعزيز جاذبية الصفقة للمساهمين، يعتزم «مونتي دي باشي» توزيع أرباح استثنائية إضافية بقيمة 4 مليارات يورو، على أن يتم تمويلها من مزيج من السيولة النقدية وحصة البنك في شركة التأمين «أسيكوراتسيوني جينيرالي»، بحسب ما نقلته «بلومبرج».
ولا تقتصر أهداف العملية على توسيع حجم البنك، إذ تراهن الإدارة على تحقيق مكاسب تشغيلية ومالية من عملية الاستحواذ، مع استهداف نمو في ربحية السهم بنحو 11% بحلول عام 2028.
كما تتضمن الخطة طموحات سخية على مستوى عوائد المستثمرين، إذ يتوقع البنك أن تتجاوز التوزيعات النقدية التراكمية للمساهمين 15 مليار يورو بحلول عام 2030، ما يعكس رهانه على قدرة الكيان المصرفي الموسع على تحقيق تدفقات نقدية وأرباح قوية خلال السنوات المقبلة.
وتأتي الصفقة في وقت تتجه فيه البنوك الإيطالية إلى تعزيز عمليات الدمج بهدف رفع الكفاءة وزيادة القدرة التنافسية، فيما يسعى «مونتي دي باشي» من خلال هذه الخطوة إلى بناء مجموعة مصرفية أكبر وأكثر تنوعاً داخل واحدة من أهم الأسواق المالية في منطقة اليورو.
