يو بي إس تعود إلى سوق السندات بعد حكم قضائي بشأن ديون كريدي سويس المخاطرة

أعلنت المجموعة المصرفية السويسرية “يو بي إس” عن طرح أول سندات لها منذ صدور حكم قضائي أثار مخاوف بشأن احتمال تعرضها لمخاطر مرتبطة بديون “كريدي سويس” من فئة Additional Tier 1 (AT1)، التي أُلغيت سابقًا.

وقال مصدر مطلع لوكالة “بلومبرج” إن البنك يروّج لسندين مقوّمين بالدولار الأمريكي، حيث يُقدّم السند الأقصر أجلاً عائدًا يزيد بنحو 120 نقطة أساس فوق سندات الخزانة الأمريكية، في حين يُباع السند الأطول أجلاً بعلاوة تقارب 115 نقطة أساس، ومن المتوقع أن تحصل هذه السندات على تصنيف ائتماني مرتفع من وكالات التصنيف الثلاث الكبرى.

ويأتي هذا الطرح في أول عودة لـ”يو بي إس” إلى الأسواق العامة منذ أن قضت المحكمة الإدارية الفيدرالية السويسرية بعدم مشروعية قرار السلطات في مطلع عام 2023 بإلغاء ما قيمته 16.5 مليار فرنك سويسري (نحو 20.5 مليار دولار) من ديون “كريدي سويس” من فئة AT1.

وتعدّ سندات AT1 من أكثر أنواع الديون المصرفية مخاطرة، إذ تتحمّل هذه الفئة الخسائر أولًا في حال تعرض البنك لأزمة مالية، ما يجعلها أداة استثمارية جذابة لعوائد مرتفعة مقابل مستوى المخاطر.