البنك الأوروبي للاستثمار يبرز قوة النظام المصرفي المغربي

يعتبر النظام المصرفي المغربي من بين الأكثر تطوراً في القارة الإفريقية، وفقًا لتقرير صادر عن البنك الأوروبي للاستثمار (BEI).

يبرز التقرير الأداء الجيد لهذا النظام خاصة في مجالات تمويل القطاع الخاص، والربحية، ونسبة القروض غير المنتجة، مما يعكس قوة استدامته في مواجهة التحديات الاقتصادية.

في تقريره المعنون “التمويل في إفريقيا: تفعيل الاستثمار في ظل التحول الرقمي والانتقال المناخي”، أشار البنك الأوروبي للاستثمار إلى أن نسبة الائتمان الموجه للقطاع الخاص إلى الناتج المحلي الإجمالي في المغرب تصل إلى 88%، وهي النسبة الأعلى في شمال إفريقيا. وبذلك يتفوق النظام المصرفي المغربي على دول مثل تونس (62%)، ومصر (31%)، والجزائر (21%).

وعلى صعيد النمو، يشير التقرير إلى أن الائتمان الموجه للقطاع الخاص في المغرب شهد نمواً بنسبة 6% خلال سنة 2023، متساوياً مع معدل نمو أسعار المستهلك.

ويعد هذا تحسناً ملحوظاً مقارنة ببعض الدول الأخرى في شمال إفريقيا، حيث لم تُترجم الزيادة في القروض إلى نمو حقيقي في هذه الدول بسبب التضخم المرتفع.

وفيما يخص القروض غير المنتجة، يبرز التقرير أن المغرب يسجل نسبة معتدلة لهذه القروض، حيث استقرت عند 8.6% في عام 2023.

و رغم ذلك، فإن بعض الشركات في القطاع الخاص قد واجهت صعوبات في تسديد القروض المدعومة التي تم منحها أثناء جائحة COVID-19.

بالمقابل، تسجل الجزائر أعلى نسبة قروض غير منتجة في المنطقة، تصل إلى حوالي 20% من إجمالي القروض، في حين بلغ معدل مخصصات الخسائر المرتبطة بهذه القروض 50% في نهاية سنة 2022.

أما في تونس، فقد بلغت نسبة القروض غير المنتجة 12% من إجمالي القروض في 2022، في حين سجلت مصر أدنى معدل في المنطقة حيث وصل إلى 3.3% في نهاية الربع الثالث من عام 2023، وفقًا للبنك المركزي المصري.

من جهة أخرى، ساهمت زيادة أسعار الفائدة في تحسين ربحية البنوك المغربية، التي استفادت من الموارد منخفضة التكلفة القادمة من الحسابات الجارية والتوفير.

ونتيجة لذلك، ارتفع العائد على الأموال الخاصة للبنوك المغربية من 10.9% في 2022 إلى 11.8% في النصف الأول من 2023.

ويختتم التقرير بالإشارة إلى أن البنوك المغربية الكبرى قد توسعت في أنشطتها على مستوى شمال إفريقيا ومنطقة جنوب الصحراء الإفريقية، حيث تتواجد في حوالي 45 دولة. وتشكل القروض العابرة للحدود التي تقدمها أكبر ثلاث بنوك في المغرب نحو 27% من إجمالي أصولها.